יאללה, תתארו לכם רגע אחד. אתם אחרי הצבא. סגרתם את המדים בפעם האחרונה. עכשיו אתם חופשיים, עם כל העולם לפניכם. אולי אתם חולמים על טיול ארוך לדרום אמריקה. אולי אתם כבר רואים את עצמכם בספסל הלימודים. או אולי אתם פשוט רוצים למצוא עבודה שפויה, להתחיל לחסוך קצת. אבל מה אם אני אגיד לכם שיש דרך לגרום לכסף שלכם לעבוד בשבילכם, בזמן שאתם עסוקים בלחיות את החיים שחלמתם עליהם? בלי לטחון שעות נוספות. בלי להתעסק בגרפים משוגעים כל יום. נשמע טוב מכדי להיות אמיתי? תחשבו שוב. המאמר הזה הולך לפתוח לכם את הראש. הוא הולך להראות לכם איך אתם יכולים לקחת את העתיד הפיננסי שלכם לידיים. וזה הרבה יותר פשוט ממה שאתם מדמיינים. אז תתכוננו. כי המסע הזה הולך לשנות לכם את כל מה שידעתם על כסף. בואו נצא לדרך.
הכסף שלכם עובד בזמן שאתם מטיילים? הכל על השקעות פסיביות שעושות את העבודה!
אחרי שנות שירות עמוסות, כשהייתם צעירים, נחושים, ונתתם את כל כולכם למדינה, מגיע הרגע שבו אתם מסיימים פרק משמעותי בחייכם. אתם חוזרים לאזרחות. ואז השאלה הגדולה צצה: “טוב, ומה עכשיו?” אתם חושבים על טיול, על לימודים, על קריירה. אבל מה עם הכסף? איך גורמים לו לעבוד בשבילכם, ולא ההפך? תכירו את הקונספט הגאוני של השקעות פסיביות. זו לא עוד סבתא שמנסה למכור לכם מניות של חברת קומקום. זו תורה שלמה, מבוססת מחקר, סטטיסטיקה, ושכל ישר, שהופכת את העתיד הפיננסי שלכם למשהו שאתם יכולים לישון עליו בלילה. וזה משהו שכל חייל משוחרר חייב להכיר.
השקעה פסיבית היא כמו לשתול עץ. אתם שותלים אותו פעם אחת. משקים אותו בהתחלה. ואז הוא גדל לבד. מספק פירות. צל. אתם לא צריכים לעמוד לידו 24/7 ולצעוק עליו שיצמח מהר יותר. אתם פשוט נותנים לו לעשות את שלו. ככה בדיוק עובד כסף בהשקעה פסיבית. במקום לנסות “להכות את השוק” – כלומר, לנסות לקנות בזול ולמכור ביוקר, משימה כמעט בלתי אפשרית גם למשקיעים הכי מבריקים – אנחנו פשוט מנסים לחקות את השוק. אנחנו רוכבים על הגל של הכלכלה העולמית, ומאפשרים לכסף שלנו לצמוח יחד איתה.
1. למה דווקא “פסיבי”? ומי בכלל המציא את זה?
הסיבה פשוטה: רוב המשקיעים “הפעילים” – אלה שקונים ומוכרים מניות בלי הפסקה, מנסים לנבא את העתיד, ומשקיעים המון אנרגיה בזה – מפסידים בטווח הארוך למשקיעים פסיביים. כן, שמעתם נכון. הסטטיסטיקה חד משמעית. לא צריך להיות גאון פיננסי כדי להבין את זה. זה כמו לנסות לנצח בלוטו כל שבוע. יש סיכוי קטן, אבל בדרך כלל, אתם רק מבזבזים את הכסף שלכם. ענקי השקעות כמו וורן באפט, אחד האנשים העשירים והחכמים בעולם, ממליצים בחום על השקעות פסיביות לרוב האנשים. הוא אפילו שם את הכסף שלו איפה שהפה שלו נמצא, ומנחה את יורשיו להשקיע את רוב כספו בקרנות מחקות מדדים. אם זה מספיק טוב בשבילו, זה בטח מספיק טוב גם בשבילכם, הלוחמים.
הקונספט הזה לא חדש. הוא צבר תאוצה בשנים האחרונות בזכות מחקרים שמראים באופן עקבי את יתרונותיו. פחות התעסקות, פחות עמלות, יותר סיכויים להרוויח לאורך זמן. זו בדיוק הסיבה שזה כל כך מתאים לכם. אתם רוצים לחיות, לא לחיות בשביל הבורסה.
שאלות ותשובות מהירות:
- ש: האם השקעה פסיבית מתאימה רק לעשירים?
ת: ממש לא! אפשר להתחיל להשקיע בסכומים קטנים יחסית, אפילו כמה מאות שקלים בחודש. העיקרון הוא התמדה לאורך זמן. - ש: כמה זמן לוקח לראות רווחים?
ת: השקעה פסיבית היא משחק לטווח ארוך. תחשבו על שנים, לא על חודשים. המטרה היא לצבור עושר לאורך זמן, לא להתעשר מהר.
2. הכירו את ה”מדד”: החבר החדש שלכם בדרך לעצמאות כלכלית
אז אם אנחנו לא קונים מניות בודדות, במה אנחנו כן משקיעים? במדדים! מה זה מדד? תחשבו על זה כעל סל של מניות או נכסים, שמייצג מגזר מסוים בשוק או את השוק כולו. למשל, מדד ת”א 125 מייצג את 125 החברות הגדולות והנסחרות ביותר בבורסה בתל אביב. מדד ה-S&P 500 בארה”ב מייצג את 500 החברות הגדולות בארה”ב. כשאנחנו משקיעים במדד, אנחנו למעשה משקיעים בפיזור עצום. אנחנו לא שמים את כל הביצים בסל אחד. אם חברה אחת במדד נופלת, זה פחות משפיע על כל הסל. זה כמו להיות חלק מנבחרת כדורגל – אם שחקן אחד לא ביום שלו, הנבחרת עדיין יכולה לנצח.
היתרון העצום של השקעה במדדים הוא הפיזור. במקום לנסות לבחור את “הסוס המנצח” הבא, אתם פשוט קונים את כל הרפת. אתם רוכבים על הגל של הכלכלה העולמית. וסטטיסטית, לאורך עשרות שנים, הכלכלה העולמית תמיד עולה. יש עליות וירידות, כמובן. אבל בטווח הארוך, הכיוון הוא תמיד למעלה. ככה זה עובד. וזה עובד נפלא.
3. איך קונים מדד? הסוד הוא ב”קרנות סל” (ETF) ו”קרנות מחקות”
אז איך אתם, כחיילים משוחררים מלאי מוטיבציה, קונים מדד? אתם לא באמת קונים את המדד עצמו. אתם קונים משהו ש עוקב אחרי המדד. יש שתי דרכים פופולריות לעשות את זה:
- קרנות סל (ETFs – Exchange Traded Funds): תחשבו על קרן סל כעל מניה שנסחרת בבורסה, אבל במקום שהיא תייצג חברה אחת, היא מייצגת סל שלם של מניות (או אגרות חוב, או סחורות) שעוקב אחרי מדד מסוים. אתם קונים מניה אחת של ה-ETF הזה, ובכך אתם חושפים את עצמכם לפיזור עצום של מאות ואלפי חברות. זה כמו לקנות כרטיס אחד למוזיאון שלם, במקום לקנות כרטיס לכל ציור בנפרד.
- קרנות מחקות מדדים: אלו קרנות נאמנות רגילות, אבל המטרה שלהן היא לא להכות את השוק, אלא פשוט לחקות מדד מסוים. הן עושות בדיוק את מה שהמדד עושה. הן בדרך כלל פחות נזילות מ-ETFs (לא נסחרות באופן רציף בבורסה), אבל גם הן מהוות כלי מצוין להשקעה פסיבית.
היתרון הגדול של הכלים האלה הוא העמלות הנמוכות. בגלל שהן לא מנסות לנבא את השוק, ומנהלות את הכסף בצורה פסיבית, הן גובות עמלות ניהול מינימליות. זה אומר שיותר כסף נשאר בכיס שלכם. ועם הזמן, ההבדל בעמלות מצטבר לסכומים אדירים. תחשבו על זה כעל ההבדל בין קפיטריה יקרה בבסיס, לבין שק”ם שמציע מחירים הגיוניים. אתם תמיד תעדיפו את השק”ם, נכון?
שאלות ותשובות מהירות:
- ש: האם השקעה פסיבית היא נטולת סיכונים?
ת: אין השקעה נטולת סיכונים. השוק עולה ויורד. אבל השקעה פסיבית במדדים מפזרת את הסיכון בצורה הטובה ביותר שיש, ומפחיתה את הסיכון הספציפי לחברה אחת. בטווח הארוך, הסיכון הזה מצטמצם דרמטית. - ש: האם אפשר להפסיד את כל הכסף?
ת: כדי להפסיד את כל הכסף בהשקעה מפוזרת במדד עולמי, כל הכלכלה העולמית צריכה לקרוס לחלוטין. אם זה קורה, יש לנו בעיות הרבה יותר גדולות מכסף. הסיכוי לזה אפסי.
4. אז איך מתחילים? הדרך הקצרה מהבסיס לבורסה
התחלתם להבין שזה לא מדע טילים. עכשיו אתם שואלים: “בסדר, השתכנעתי. איך אני מתחיל בפועל?” הנה המדריך המקוצר:
- פתיחת חשבון השקעות: אתם צריכים חשבון מסחר בניירות ערך. אפשר לפתוח כזה דרך הבנק שלכם, אבל לרוב, בתי השקעות פרטיים מציעים עמלות נמוכות בהרבה ושירות טוב יותר. חפשו “ברוקר” או “בית השקעות”. תבדקו עמלות קנייה/מכירה ועמלות דמי ניהול/משמרת. אל תתביישו להתמקח.
- בחירת המדדים: לא צריך להשקיע באלף ואחד מדדים. לרוב האנשים, השקעה בקרן סל עולמית אחת או שתיים (למשל, אחת שעוקבת אחרי מדד עולמי רחב כמו ה-MSCI World ואחת שעוקבת אחרי שוק אגרות חוב) יכולה להספיק. הפיזור כבר שם. פשטות היא שם המשחק.
- הפקדה חודשית קבועה: זה הסוד הגדול. במקום לנסות “לתזמן את השוק” (לקנות כשהוא נמוך ולמכור כשהוא גבוה – שוב, משימה בלתי אפשרית), אתם פשוט מפקידים סכום קבוע כל חודש. לא משנה אם השוק עולה או יורד. זה נקרא “Dollar Cost Averaging” וזה מונע מכם לנסות להיות חכמים יותר מהשוק. לפעמים תקנו בזול, לפעמים ביוקר, ובממוצע, תשיגו את התשואה של השוק.
- אל תיגעו בזה: השקעה פסיבית דורשת סבלנות. ברגע שהשקעתם, תנו לכסף לעבוד. אל תבהלו מתיקונים בשוק. זה חלק מהעניין. רק תמשיכו להפקיד. תזכרו את עקרון “לשתול את העץ ולתת לו לגדול”.
5. ציניות? בבקשה! מה הבנק לא יספר לכם על זה?
בואו נהיה כנים. כשאתם הולכים לבנק, הפקיד החביב ישמח לספר לכם על מגוון אפיקי השקעה “מיוחדים” שיש להם להציע. אולי הוא יציע לכם קרן נאמנות מנוהלת באופן אקטיבי, עם דמי ניהול של 1.5% ואפילו 2% בשנה. למה? כי הבנק מרוויח יותר כשאתם משקיעים במוצרים שלהם. והם לא בהכרח רוצים שתהיו חכמים מדי ותשקיעו במוצרים שמרוויחים מעט מאוד עמלות. הם לא יספרו לכם שרוב המנהלים “הגאונים” שמנסים להכות את השוק – פשוט נכשלים בזה. בטווח הארוך. העמלות האלה אוכלות לכם חלק עצום מהרווחים הפוטנציאליים.
זה לא אומר שהבנקים רעים. זה פשוט אומר שאתם צריכים להיות עם יד על הדופק ולעשות את המחקר שלכם. אל תסמכו על אף אחד שיעשה את זה בשבילכם. בטח לא על מישהו שיש לו אינטרס כלכלי אחר. אתם, החיילים המשוחררים, עם הראש על הכתפיים, יכולים להבין את זה לבד. וזו הכוח שלכם.
שאלות ותשובות מהירות:
- ש: איזה ברוקר מומלץ לחיילים משוחררים?
ת: אין המלצה ספציפית. חשוב שתשוו בין בתי השקעות שונים (מקומיים ובינלאומיים) ותבדקו את גובה העמלות, ממשק המשתמש, ושירות הלקוחות. חפשו ביקורות וחוות דעת ברשת. - ש: האם כדאי לשלב השקעות פסיביות עם השקעות פעילות?
ת: לרוב האנשים, התשובה היא לא. אם אתם רוצים “לשחק” קצת, תקצו אחוז קטן מאוד (5-10%) מהתיק הכולל שלכם לספקולציות. אבל את רוב הכסף תשאירו בהשקעה פסיבית ומשעממת. זו הדרך הבטוחה יותר. - ש: האם אפשר למשוך כסף מתי שרוצים?
ת: כן. קרנות סל (ETFs) נסחרות בבורסה כמו מניות רגילות. אתם יכולים למכור אותן בכל יום מסחר ולמשוך את הכסף, למרות שמומלץ לא לגעת בכסף המושקע לטווח ארוך.
6. למה זה כל כך מתאים לכם, דור המעבר מהסדיר לאזרחות?
אתם עכשיו בתקופה מרגשת בחיים. מלאת שינויים, אתגרים, והזדמנויות. אתם רוצים לטייל, ללמוד, ליהנות. אתם לא רוצים לשבת ולבהות במסכים כל היום ולנתח גרפים. השקעה פסיבית משחררת אתכם. היא נותנת לכם את השקט הנפשי לדעת שהכסף שלכם עובד עבורכם, בזמן שאתם חיים את החיים. זה מודל שמתאים במיוחד למי שרוצה לצבור הון לאורך זמן, בלי להיות מומחה פיננסי. זה אומר שאתם יכולים להיות בדרום אמריקה, ללמוד לתואר, או להתקדם בעבודה – והכסף שלכם פשוט ימשיך לגדול. לבד. כמו איזה קסם. וזה לא קסם. זו פשוט השקעה חכמה.
תחשבו על הפוטנציאל של ריבית דריבית – האפקט המצטבר של רווחים שמרוויחים רווחים על עצמם. ככל שתתחילו מוקדם יותר, גם אם בסכומים קטנים, כך הכוח הזה יעבוד יותר בשבילכם. אתם צעירים, יש לכם המון זמן ליהנות מהכוח המטורף של ריבית דריבית. זו אחת המתנות הכי גדולות שאתם יכולים לתת לעצמכם בגיל הזה.
אז מה למדנו? השקעה פסיבית דרך מדדים היא לא רק דרך להשקיע. זו פילוסופיה שלמה. היא מאפשרת לכם להיות חלק מהצמיחה הכלכלית העולמית. בלי כאבי ראש. בלי להתיימר להיות גורו פיננסי. פשוט לתת לכסף לעשות את העבודה הקשה. אתם תתמקדו במה שחשוב באמת: לחיות את החיים הטובים אחרי הצבא. זו הדרך הבטוחה והיעילה ביותר לצבור הון לטווח ארוך. תתחילו עכשיו. העתיד הפיננסי שלכם יודה לכם.
